ICC訊 本周一(2025年7月21日),海能達通信股份有限公司(證券代碼:002583)今日發(fā)布公告,其全資子公司Teltronic Corporation, S.L.U.已完成向西班牙私募股權機構Nazca Capital旗下Next Gen Critical Comms,S.L.轉讓Teltronic, S.A.U. 100%股權的交易,作價7550萬歐元(按交割日匯率折合人民幣6.28億元)。
交易核心條款
本次交易基于現(xiàn)金流折現(xiàn)模型定價,對應標的公司2024年EBITDA倍數(shù)7.12倍。公告顯示,Teltronic 2024年經審計營收6.19億元,凈利潤2808萬元;2025年上半年未經審計營收2.45億元,凈利潤2693萬元。買方已于7月16日協(xié)議簽署當日完成全額付款,交易不涉及關聯(lián)交易及重大資產重組。
戰(zhàn)略調整與財務影響
海能達表示,出售1976年成立的西班牙通信設備商Teltronic符合公司"2+3+1"產品戰(zhàn)略,所得款項將優(yōu)先償還銀行債務。經測算,交易預計產生約8000萬元稅前收益(具體以審計為準),可降低資產負債率并增強現(xiàn)金流。但Teltronic出表后,公司合并報表收入規(guī)模將相應縮減。
值得關注的是,雙方已簽訂商業(yè)合作協(xié)議,未來將通過代理模式在各自優(yōu)勢市場繼續(xù)銷售對方產品。海能達強調,此舉能"充分發(fā)揮優(yōu)勢資源",尤其在專網通信領域深化合作。
買方背景與監(jiān)管程序
接盤方Next Gen Critical Comms,S.L.為西班牙私募Nazca Capital SGEIC S.A.全資子公司,成立于2025年5月,注冊資本僅3000歐元。其母公司2024年末總資產705萬歐元,凈利潤8924歐元。海能達董事會確認買方"經營正常,財務和資信情況良好"。
該交易經海能達第五屆董事會第十九次會議審議通過,無需提交股東大會批準。公告特別提示,交易不涉及人員安置、土地租賃及關聯(lián)擔保,且不會引發(fā)同業(yè)競爭。
公告原文:https://pdf.dfcfw.com/pdf/H2_AN202507211713127753_1.pdf?1753201188000.pdf