LC：Q3光通信市場(chǎng)創(chuàng)紀(jì)錄 云廠支出激增成主因

  ICC訊 市場(chǎng)研究公司LightCounting發(fā)布了關(guān)于2025年第三季度初步財(cái)務(wù)結(jié)果的研究報(bào)告。報(bào)告指出，云計(jì)算公司的支出以及以太網(wǎng)光模塊和DWDM傳輸設(shè)備的銷售增長(zhǎng)均超出預(yù)期。電信市場(chǎng)開(kāi)始再次顯現(xiàn)復(fù)蘇跡象，但大部分增長(zhǎng)活動(dòng)與數(shù)據(jù)中心互連基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)。

  多家光通信領(lǐng)域公司的營(yíng)收在第三季度創(chuàng)下新紀(jì)錄。其中，旭創(chuàng)營(yíng)收達(dá)到近14.3億美元，同比增長(zhǎng)57%，環(huán)比增長(zhǎng)27%。Coherent公司的營(yíng)收也達(dá)到了15.8億美元的新高，同比增長(zhǎng)17%，環(huán)比增長(zhǎng)3%。新易盛營(yíng)收為8.48億美元，同比大幅增長(zhǎng)153%，但環(huán)比下降了4%，這反映了在其第二季度極其強(qiáng)勁的增長(zhǎng)之后的降溫。

  系統(tǒng)設(shè)備商表現(xiàn)強(qiáng)勁，數(shù)通與電信市場(chǎng)齊增長(zhǎng)

  在系統(tǒng)設(shè)備商方面，Arista Networks的產(chǎn)品和服務(wù)營(yíng)收創(chuàng)下23億美元的紀(jì)錄，同比增長(zhǎng)27%，環(huán)比增長(zhǎng)5%。Cisco Systems報(bào)告的營(yíng)收為149億美元，同比增長(zhǎng)8%，環(huán)比增長(zhǎng)1%，超出了其在8月提供的指引區(qū)間的高端。其網(wǎng)絡(luò)業(yè)務(wù)營(yíng)收達(dá)到78億美元，同比增長(zhǎng)15%，環(huán)比增長(zhǎng)2%，這主要得益于服務(wù)提供商路由業(yè)務(wù)的高速增長(zhǎng)。

  電信設(shè)備商也報(bào)告了光網(wǎng)絡(luò)業(yè)務(wù)的強(qiáng)勁增長(zhǎng)。Nokia表示其第三季度光網(wǎng)絡(luò)銷售額同比增長(zhǎng)19%。Fujitsu銷售的光產(chǎn)品營(yíng)收同比增長(zhǎng)21%，環(huán)比增長(zhǎng)28%。Fabrinet則報(bào)告其數(shù)據(jù)中心互連業(yè)務(wù)出現(xiàn)急劇增長(zhǎng)，同比增長(zhǎng)92%，環(huán)比增長(zhǎng)29%。

  AI需求驅(qū)動(dòng)資本開(kāi)支，供應(yīng)商積極擴(kuò)產(chǎn)應(yīng)對(duì)

  這些新紀(jì)錄是由Alphabet、Amazon、Meta、Microsoft和Oracle等云巨頭的資本開(kāi)支急劇增長(zhǎng)所驅(qū)動(dòng)的。與支出的激增相比，營(yíng)收的增長(zhǎng)顯得較為溫和，這反映了市場(chǎng)對(duì)AI基礎(chǔ)設(shè)施未來(lái)需求的極高預(yù)期。OpenAI已承諾在未來(lái)8年內(nèi)為AI云服務(wù)投入1.4萬(wàn)億美元，而其競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手將不得不跟進(jìn)追趕。

  LightCounting在其最新的市場(chǎng)預(yù)測(cè)報(bào)告中討論認(rèn)為，這種投資狂熱不會(huì)永遠(yuǎn)持續(xù)。但目前，沒(méi)有公司愿意在競(jìng)爭(zhēng)中落后，因此大家都在順勢(shì)而為。光器件和模塊供應(yīng)商正在增加產(chǎn)能，以跟上不斷增長(zhǎng)的需求。發(fā)展道路上可能會(huì)出現(xiàn)波折，但所有額外的產(chǎn)能最終都將被利用。